这是一个阳光明媚的早晨，草地上非常热闹，随风传来一阵阵欢声笑语。在草地的小河旁，小猫和妈妈在安静地钓鱼；草地低洼处的泥浆塘里，小猪和爸爸妈妈在打着滚洗泥浴；草长得最茂盛的地方，小羊跟在爸爸妈妈身后，学习辨认食物的知识；而小狗正追逐着爸爸满地地跑着，想抢爸爸口里叼着的红皮球。小动物们都和爸爸妈妈在一起，非常得开心。
这时，草地深处传来一阵低沉的哭泣声，小狗听到哭声跑过去一看，原来是一只小骡子在伤心地哭。小狗好奇地问：“小骡子，你为什么哭啊？”小骡子一边哭一边不好意思地回答：“我看到你们都跟爸爸妈妈在一起，过得非常开心。而我只有孤孤单单的一个人，没有爸爸妈妈，所以我就伤心地哭了。”小狗说：“小骡子，你别哭了，你一定也有爸爸妈妈的，可能他们有事去很远的地方了。”接着小狗把小猫、小猪、小羊都找来，对他们说要帮助小骡子去寻找爸爸妈妈，大家都说好的，纷纷表示一定要帮小骡子找到爸爸妈妈。看到小伙伴们的热情帮助，小骡子高兴地跳了起来，胸前的铃铛也“叮当、叮当”地发出清脆的响声。
在纷纷跟各自的爸爸妈妈打过招呼后，四个小伙伴陪着小骡子走上了寻找父母的道路。他们走啊走，翻过了一座又一座的高山，趟过了一条又一条的河流，终于在一座森林边上碰到了一只跟小骡子长得很像的老骡子，小伙伴们纷纷说道，这一定是你的爸爸或妈妈，因为长得太像了。老骡子听到小动物们的话后，笑了起来：“我既不是小骡子的爸爸，也不是小骡子的妈妈，因为我们骡子是不会生小孩子的。你们还是去其他地方再找找吧。”说完，老骡子不慌不忙地走到森林中去了。小伙伴们继续陪着小骡子寻找父母，他们来到了一座磨坊，向磨坊里漂亮的驴阿姨讨水喝，驴阿姨大方地为大家端来了干净的水和丰盛的点心，小伙伴们都开心地吃喝起来。就在这时，驴阿姨盯着小骡子胸前的铃铛大声地叫起来：“你就是我的孩子。”小骡子不解地回答：“驴阿姨您搞错了吧，我不是驴，我是骡子啊，怎么会是你的孩子呢？”驴阿姨连声说：“不会错的不会错的，你一定是我的孩子，我可怜的孩子啊，你的铃铛里有二颗石头，别的铃铛里都只有一颗的。”经过对证，小骡子的铃铛里果然有二颗石头，它终于找到了妈妈。四个小伙伴见小骡子找到妈妈了，就纷纷告辞回家去了。送走小伙伴后，小骡子问驴妈妈：“那我的爸爸是谁？”驴妈妈羞涩地说：“你爸爸是威武的骏马，他跟着人类上战场去打敌人了。”
原来小骡子的爸爸妈妈分别是马和驴，现在小骡子还跟着驴妈妈生活在磨坊里，等着他的马爸爸从战场上回来。